近期宏觀方面的消息比較多，且多出自部署性會議或文件。于是讓筆者想起了一句俗語，一日之計在于晨，一年之計在于春，盡管來年尚還早，但對于明年的經濟發展道路、發展目標和怎樣發展，已基本面世了。雖然很多細節性的“描述”暫未出爐，也或許是因為這些“細枝末節”就像神經末梢一樣，“敏感度”非常高，要求靈活性，需要適時調整吧。
然而，暫且不去管什么末梢，先來簡單的聊聊這段時間給出的重要信號有什么吧。畢竟，特定的階段做特定的事。
首先，中央經濟工作會議給出了明年經濟發展的一個大框架——六項任務，主基調還是和2013年的一樣，雖然很熟悉，但是又陌生。熟悉的是改革、結構調整繼續走下去，陌生的是防控債務風險，一直存在卻又難以掌控，且一直沒有正視過的“領域”終于要勇敢面對了。盡管目前還只是在防控上，沒有更深入，但在這個階段能做好這個“防控”也是相當不易的。防控簡單的解釋是既要防止又要控制。可見，高層下定決心要改革，想不靠投資來拉動經濟增長，然在改革前期卻又不得不繼續借助投資來實現穩中有進的目標的矛盾所在。因此，2014年投資仍然是經濟增長的動力。
其次，城鎮化會議。就像今年前期所提到的一樣，城鎮化不是造城運動，其核心價值而是以人為本的經濟發展過程。既然是以人來展開，自然是避免不了需求的，既然要真正的城鎮化，亦是不能人為的去控制、執行，可以說改革給城鎮化開啟了一道門——市場，而城鎮化給改革帶來了內生力——需求。這就是為什么城鎮化會議內容中有很多改革的“影子”。
或許目前有很多人依然認為城鎮化就是造城運動，當然“造城”是不可避免的，人入城需要有房子住嘛。但這個不是重點，也就是為什么多次會議上沒有明確提出要怎么調控房價、房地產業，而是強調要做好保障房工程、加大樓市供應量。重點是人進城后要有所“業”，沒有“業”即便戶口問題解決了，還是在“城市”呆不下去。因此在沒有行政干預下人的自然選擇是傾向于有產業支撐的城市，因為那里有需要。這就是為什么城鎮化理所當然的和結構調整、產業轉型等改革相關的聯系在一起。于是城鎮化成為了需求“黃金地”，而挖掘黃金是需要投資的，也就回到了多人所說的——城鎮化會議內容中處處看到投資的影子。
另外，就是近日，國務院公布的《政府核準的投資項目目錄(2013年本)》。其中列出了明年政府的投資項目和范圍，并取消了近六成的核準項目。這不可不讓市場在意。隨著一項項審批權的下放或釋放，市場化的影子快速散開來，讓市場驚喜的同時不甚惶恐。驚喜的是終于可以不受約束的大展拳腳了，惶恐的是長久的枷鎖一解開不知該往何處，同時迷茫和懷疑開始伴隨。因此在這個過渡階段那些有勇氣有慧眼的走在最前面，也是最先嘗到“葡萄是甜”的，也有很多永遠不知葡萄是啥味的。
以上雖然不過是筆者的“片面之詞”，或許真的是很淺顯，但是投資依然是重點，需求大把可有是顯而易見的。說到投資的資金，近半年來市場上的資金壓根沒有很緊張過，而且外匯一直回流，央行操作減少，盡管短期內讓資金存在似有的風險，然從另一個角度來看資金卻完全實現了“冬儲”。在目前如此厲行的環保、淘汰落后產能的趨勢下，鋼市行情基本面并不是很差，且重心有趨上之勢，只是奈何淡季因素干擾太大，難以有大波動，隨著冬季漸逝，來年翹首不在話下。 |
